新西兰商业银行核心一级资本 Tier 1 Capital

新西兰央行准备提高新西兰商业银行们的核心一级资本比例,也就是 Tier 1 Captial ratio。什么是商业银行的核心一级资本?核心一级资本,又叫一级资本(Tier 1 capital)和产权资本,是指权益资本和公开储备,它是银行资本的构成部分,至少要占资本总额的50%,不得低于兑现金融资产总额的4.5%。商业银行的资本,包括核心资本和附属资本。

新西兰央行要求未来,新西兰四大商业银行的核心一级资本比例不得低于18%,本地商业银行的核心一级资本比例不得低于 16%,远高于目前的比例,这为新西兰各家银行的运营提出了非常高的要求,在未来几年内各银行不得不筹集超过200亿纽币的资金来补充自己的核心资本。

核心资本是金融机构可以永久使用和支配的自有资金,其构成如下:

  1. 实收资本。实收资本是指已发行并完全缴足的普通股和永久性非累积优先股,这是永久的股东权益。包括国家资本、法人资本、个人资本、外商资本
  2. 资本公积
  3. 盈余公积
  4. 未分配利润
  5. 储务账户
  6. 公开储备,包括股票发行溢价、保留利润、 普通准备金和法定准备金的增值等

由于核心资本的严重稀缺性,核心资本的所有者必然要求享有垄断利润,要求在总利润中获得比自己的投资份额更大比例的利润:因为作为核心资本的所有者,明白自己所拥有的资本的价值,他必然要求在投资收益中拥有更大的分享份额,利用自己的垄断地位和优势,核心资本所有者可以以退出或者寻求其它资本合作进行威胁,直到非核心资本投资者满足自己的要求。如果核心资本所有者的最优要求得不到市场的满足,他会逐步降低自己的要求,直至找到愿意以他的条件进行合作的非核心资本所有者,得到次优的要求满足。为保证核心资本所有者的利益得到实现,相应的制度安排必须保证核心资本所有者在公司治理中的主导地位——控制剩余索取权和重要剩余控制权。

核心资本是企业产品价值链中增值环节最大的资本,是企业所有资本的核心,在企业所有资本中起着火车头和发动机的作用。如果把企业资本看作一个细胞,那么这个细胞的核子就是核心资本,其它资本都同绕着核心资本来运作,服从并服务于核心资本的需要。在企业成立以后,核心资本是构筑未来企业核心竞争力的基础。

截止2019年第三季度,新西兰各大商业银行的核心一级资本比例分别是:

  • ANZ 13.6%
  • BNZ 12.3%
  • ASB 12.8%
  • WESTPAC 13.9%
  • KIWIBANK 13.5%
  • ROBOBANK 13.2%
  • TSB 14.6%
  • SBS 11.4%
  • HEARTLAND BANK 12.9%
  • CO-OP BANK 14.4%
  • ICBC 工商银行新西兰 13.7%
  • BOC 中国银行新西兰 14.5%
  • CCB 建设银行新西兰 17.3%